Hiljuti avaldas rahvusvaheline konsultatsiooniorganisatsioon SNE Research 2023. aasta globaalsed energiasalvestite saadetiste andmed ja ülemaailmse energiasalvestavate liitiumakudega tegeleva ettevõtte saadetiste nimekirja, pälvides sellega turu tähelepanu.

Asjakohased andmed näitavad, et ülemaailmne energiasalvestusakude tarne ulatus eelmisel aastal 185 GWh-ni, mis on ligikaudu 53% rohkem kui aasta varem.Vaadates 2023. aasta kümmet ülemaailmset energiasalvestite tarnimist, on Hiina ettevõtetel kaheksa kohta, mis moodustab umbes 90% saadetistest.Perioodilise liigse tootmisvõimsuse taustal kanduvad edasi toorme hinnakärped, ägenevad hinnasõjad ning energiaakumulaatorite turu kontsentratsioon suureneb veelgi.Ainult CATL (300750.SZ), BYD (002594.SZ) ja Yiwei Lithium Energy (300014 .SZ), Ruipu Lanjun (0666.HK) ja Haichen Energy Storage ületab viie juhtiva ettevõtte turuosa kokku 75%. .

Viimase kahe aasta jooksul on energiasalvestusakude turg läbi teinud järsu muutuse.Sellest, mida kunagi peeti väärtussurutiseks, mille üle võideldi, on nüüdseks saanud madalate hindade konkurentsi punane ookean, kus ettevõtted on valmis konkureerima ülemaailmse turuosa pärast madalamate hindadega.Erinevate ettevõtete ebaühtlase kulude kontrollimise võimekuse tõttu eristatakse aga 2023. aastal energiasalvestusakusid tootvate ettevõtete tegevust.Mõned ettevõtted on saavutanud kasvu, teised aga langenud või isegi kahjumisse.Tööstuse seisukohast on 2024. aasta oluline veelahe ja kriitiline aasta, et kiirendada tugevaimate ellujäämist ja kujundada ümber energiasalvestite turu muster.

Xinchen Informationi vanemteadur Long Zhiqiang ütles intervjuus China Business Newsi reporterile, et energiasalvestusakude ettevõtted teenivad praegu vähe kasumit või isegi kaotavad raha.Kuna esimese astme ettevõtetel on tugevam igakülgne konkurentsivõime ja nende toodetel on esmaklassilised võimalused, on teise ja kolmanda astme ettevõtted tootepakkumistega rohkem kaasatud, mistõttu nende kasumlikkus on erinev.

Kulude surve

2023. aastal areneb uue energia installeeritud võimsuse kasvu ja eelneva tooraine liitiumkarbonaadi hinna langusega ülemaailmne energiasalvestusturg kiiresti, suurendades seeläbi nõudlust energiasalvestusakude järele.Kuid koos sellega on energiasalvestusakude tootmisvõimsus jõudnud ülejäägi perioodi, mis on tingitud tootmise kiirest laienemisest uute ja vanade tegijate poolt.

InfoLink Consultingi prognoosi kohaselt on globaalne akuelementide tootmisvõimsus 2024. aastal ligi 3400 GWh, millest energiasalvestid moodustavad 22%, ulatudes 750 GWh-ni.Samal ajal kasvavad energiasalvestusakuelementide tarned 2024. aastal 35%, ulatudes 266 GWh-ni.On näha, et energiasalvestite nõudlus ja pakkumine on tõsiselt vastuolus.

Long Zhiqiang ütles ajakirjanikele: "Praegu on kogu energiasalvestuselementide tootmisvõimsus jõudnud 500 GWh-ni, kuid tööstuse tegelik nõudlus sel aastal on see, et 300 GWh-ni on raske jõuda.Sel juhul on üle 200 GWh tootmisvõimsus loomulikult jõude.

Energiasalvestite ettevõtete tootmisvõimsuse liigne laienemine on tingitud mitmest tegurist.Süsinikneutraalsuse kiirustamise kontekstis on energiasalvestustööstus uue energiatootmise turu arenguga kiiresti tõusnud.Piiriülesed mängijad kubisevad, tormavad esinemise ja jagamise järele ning kõik tahavad pirukast osa saada.Samas on mõned kohalikud omavalitsused pidanud liitiumakutööstust ka investeeringute edendamise fookuseks, meelitades projektide elluviimise toetamiseks toetuste, sooduspoliitikate jms kaudu energiasalvestite ettevõtteid.Lisaks on energiasalvestusakusid tootvad ettevõtted kapitali abiga veelgi kiirendanud laienemist, suurendades teadus- ja arendustegevust, suurendades tootmisvõimsust ja parandades kanalite ehitamist.

Perioodilise ülevõimsuse taustal on energiasalvestite tööstuse keti üldine hind näidanud langustrendi alates 2023. aastast. Liitiumkarbonaadi hindade pärast toimuva hinnasõja ägenemisel on ka energiasalvestavate elementide hind langenud madalalt, alla 1 jüaani/Wh 2023. aasta alguses alla 0,35 jüaani/Wh.Langus on nii suur, et seda võib nimetada “põlvelõikeks”.

Long Zhiqiang ütles ajakirjanikele: „2024. aastal on liitiumkarbonaadi hind näidanud teatud kõikumist ja tõusu, kuid üldine akuelementide hindade langustrend ei ole oluliselt muutunud.Praegu on akuelementide üldine hind langenud umbes 0,35 jüaani/Wh-ni, mis peab olema Sõltuvalt sellistest teguritest nagu tellimuste maht, rakendusstsenaariumid ja akuelemente tootvate ettevõtete igakülgne tugevus, võib üksikute ettevõtete hind jõuda tasemele 0,4 jüaani/Wh.

Shanghai Nonferrous Metal Networki (SMM) arvutuste kohaselt on 280Ah liitiumraudfosfaadi energiasalvestuselemendi praegune teoreetiline maksumus umbes 0,34 jüaani/Wh.Ilmselgelt hõljuvad energiasalvestite tehased juba kulupiiril.

“Praegu on turul ülepakkumine ja nõudlus ei ole tugev.Ettevõtted alandavad hindu, et turgu haarata, sealhulgas mõned ettevõtted, kes kauplevad madalate hindadega, mis on hindu veelgi alla surunud.Sellises olukorras teenivad energiasalvestusakusid tootvad ettevõtted juba väikest kasumit või isegi kaotavad raha.Võrreldes esmatasandi ettevõtetega on teise ja kolmanda astme ettevõtete tootepakkumised rohkem kaasatud.Long Zhiqiang ütles.

Long Zhiqiang ütles ka: "Energiasalvestustööstus kiirendab 2024. aastal ümberkorraldamist ja energiasalvestite ettevõtted esitavad erinevaid ellujäämisolukordi.Alates eelmisest aastast on tööstuses tootmisseisakuid ja isegi koondamisi.Töökiirus on madal, tootmisvõimsus on tühi ja tooted on võimelised't ei müüda, seega kannatab see loomulikult töösurve all.”

Zhongguancun Energy Storage Industry Technology Alliance usub, et energiasalvestustööstuse põhi on kindlaks määratud, kuid tootmisvõimsuse puhastamiseks ja varude seedimiseks kulub veel veidi aega.Tööstuse kasumi näiline taastumine sõltub nõudluse kasvust ning optimeerimise ja kohandamise kiirusest pakkumise poolel.InfoLink Consulting ennustas varem, et akuelementide ülevõimsuse probleem saavutab põhja 2024. aasta esimeses kvartalis. Koos materjalikulude kaalutlustega on energiasalvestite hinnal lühiajaliselt piiratud ruumi langusele.

Kasumi diferentseerimine

Praegu kõnnivad liitiumpatareide ettevõtted põhimõtteliselt kahel jalal: toiteakud ja energiasalvestusakud.Kuigi energiasalvestite kasutuselevõtt on veidi hiljaks jäänud, on ettevõtted asetanud selle silmapaistvale kohale.

Näiteks CATL on toiteakude ja energiasalvestusakude tarnete osas "topeltmeister".See on varem määratlenud kolm peamist valdkonda: "elektrokeemiline energia salvestamine + taastuvenergia tootmine", "energiaakud ja uued energiasõidukid" ning "elektrifitseerimine + intelligentsus".Suur strateegiline arengusuund.Viimase kahe aasta jooksul on ettevõtte energiasalvestusakude maht ja tulud jätkuvalt kasvanud ning laienenud ka energiasalvestussüsteemide integreerimise lingile.BYD sisenes energia salvestamise valdkonda juba 2008. aastal ja varakult välisturgudele.Praegu on ettevõtte energiasalvestusaku ja süsteemiärid esikohal.2023. aasta detsembris tugevdas BYD veelgi oma energiasalvestuse kaubamärki ja muutis Shenzhen Pingshan Fudi Battery Co., Ltd. nime ametlikult Shenzhen BYD Energy Storage Co., Ltd.-ks.

Energiasalvestite valdkonna tõusva tähena on Haichen Energy Storage keskendunud energiasalvestustööstusele alates selle asutamisest 2019. aastal ning näidanud üles tugevat arengutempot.See jõudis kõigest nelja aastaga viie parima energiasalvestusaku hulka.2023. aastal alustas Haichen Energy Storage ametlikult IPO protsessi.

Lisaks on Penghui Energy (300438.SZ) rakendamas ka energia salvestamise strateegiat, mis“kavatseb järgmise kolme kuni viie aasta jooksul saavutada rohkem kui 50% kasvu, mis ületab 30 miljardit tulu, ja saada eelistatud tarnijaks energiasalvestustööstuses.”2022. aastal moodustab ettevõtte energiasalvestamise äritulu 54% kogutulust.

Tänapäeval on ägeda konkurentsi tingimustes sellised tegurid nagu brändi mõju, rahastamine, toote kvaliteet, ulatus, maksumus ja kanalid seotud energiasalvestite ettevõtete edu või ebaõnnestumisega.2023. aastal on akusid tootvate ettevõtete tulemused lahknenud ja nende kasumlikkus on hädas.

CATL, BYD ja EV Lithium Energy esindatud akufirmade tootlus säilitas kõik kasvu.Näiteks 2023. aastal saavutas Ningde Times kogu tegevustulu 400,91 miljardit jüaani, mis on 22,01% rohkem kui aasta varem ning börsiettevõtete aktsionäridele kuuluv puhaskasum oli 44,121 miljardit jüaani, mis on aastane kasv 43,58%.Nende hulgas oli ettevõtte energiasalvestusakude süsteemi tulu 59,9 miljardit jüaani, mis on 33,17% rohkem kui aasta varem, moodustades 14,94% kogutulust.Ettevõtte energiasalvestusakude süsteemi brutokasumimarginaal oli 23,79%, kasvades aastaga 6,78%.

Seevastu selliste ettevõtete nagu Ruipu Lanjun ja Penghui Energy tulemused näitavad teistsugust pilti.

Nende hulgas ennustab Ruipu Lanjun 2023. aastaks 1,8–2 miljardi jüaani suurust kahju;Penghui Energy prognoosib, et börsiettevõtete aktsionäridele kuuluv puhaskasum on 2023. aastal 58 miljonit kuni 85 miljonit jüaani, mis on aasta võrdluses 86,47% langus 90,77%-le.

Penghui Energy ütles: "Seoses eelneva materjali liitiumkarbonaadi hinna järsu langusega koos turukonkurentsiga on ettevõtte liitiumakutoodete ühiku müügihind märkimisväärselt langenud, mis on jäetud peale tootmisahela järgmise etapi ettevõtete varude tühjendamise teguritele. mõjutades seega tulusid ja kasumit;Toodete hinnaalandused on samuti toonud kaasa suure hulga varude amortisatsiooni eraldiste moodustamise perioodi lõpus, mis mõjutab ettevõtte kasumlikkust.

Long Zhiqiang ütles ajakirjanikele: „CATL teeb suuri jõupingutusi nii sise- kui ka välisturgudel.Selle kvaliteet, kaubamärk, tehnoloogia ja ulatus on selles valdkonnas võrreldamatud.Selle toodetel on esmaklassilised võimalused, mis on 0,08–0,1 jüaani/Wh kõrgem kui tema analoogidel.Lisaks Lisaks on ettevõte laiendanud oma ressursse ja sõlminud koostöö suuremate kodumaiste ja välismaiste klientidega, mistõttu on tema turupositsiooni raske kõigutada.Seevastu teise ja kolmanda astme energiasalvestusakudega tegelevate ettevõtete terviklikku tugevust tuleb veelgi parandada.Ainuüksi mastaabis on suur lõhe, mis muudab ka selle kulud vähem soodsaks ja kasumlikkuse nõrgemaks.

Jõhker turukonkurents paneb proovile ettevõtete igakülgse konkurentsivõime.Liu Jincheng, Yiwei Lithium Energy esimees, ütles hiljuti: „Energiasalvestusakude valmistamine nõuab oma olemuselt pikaajalisust ja kõrgeid nõudeid kvaliteedile.Järgmised kliendid mõistavad akutehaste mainet ja ajaloolist jõudlust.Akutehased on juba 2023. aastal eristunud. , 2024 on veelahe;akutehaste rahaline seis muutub ka klientide jaoks oluliseks kaalutluseks.Ettevõtetel, kes kasutavad pimesi madalate hindadega strateegiaid, on raske võita juhtivaid ettevõtteid, mille tootmistase on kõrge.Mahuhind ei ole peamine lahinguväli ja see on jätkusuutmatu.”

Reporter märkas, et kuigi kasumlikkus on praeguses turukeskkonnas jätkuvalt surve all, on energiasalvestite ootused ärieesmärkidele siiski erinevad.

Liu Jincheng paljastas, et Yiwei Lithium Energy ärieesmärk aastal 2024 on intensiivne kultiveerimine ja osakeste ladudesse tagastamine, lootes, et iga ehitatud tehas suudab saavutada kasumlikkuse.Nende hulgas püüame sel ja järgmisel aastal energiasalvestusakude osas tarnejärjestust veelgi parandada ning alates sellest aastast tõstame järk-järgult Paki (akupaki) ja süsteemi tarnekorda.

Ruipu Lanjun märkis varem, et usub, et ettevõte suudab 2025. aastal saavutada kasumlikkuse ja teenida äritegevuse rahavoogusid. Lisaks tootehindade korrigeerimisele saavutab ettevõte oma eesmärgid tootmise efektiivsuse parandamise kaudu, suurendades oma võimet reageerida toorainekulude kõikumisele, müügitulu suurendamine ja mastaabisäästu saavutamine.