إلى جانب الوضع الحالي للطاقة الزائدة وانخفاض الطلب في صناعة الطاقة الكهروضوئية في عام 2023، سيتم تشكيل مسارات التطوير الثلاثة الرئيسية التالية في عام 2024، مما يؤثر على التطوير طويل المدى لصناعة الطاقة الكهروضوئية:

1) التكنولوجيا تقود الطريق وتمر عبر دورات.لقد صاحب قاع الدورات السابقة تغيرات كبيرة في التكنولوجيا، ويمكن للتقدم التكنولوجي أن يحقق في نهاية المطاف المبدأ الأول المتمثل في خفض التكاليف وزيادة الكفاءة في الصناعة الكهروضوئية؛

2) حان الوقت للتوسع في الخارج.وعلى خلفية تباطؤ الطلب المحلي، ستبحث الشركات بالتأكيد عن قنوات سوقية مختلفة للتخلص من الطاقة الإنتاجية الزائدة.وإذا كانت هناك فرص لعمليات الاندماج والاستحواذ وإعادة الهيكلة، فإنها يمكن أن تؤدي أيضاً إلى تسريع تحقيق العولمة؛

3) التطور الكبير في أنظمة ومعدات دعم الطاقة الجديدة.لقد أثر التأخر في بناء نظام الطاقة بشكل خطير على معدل نمو القدرة المركبة الموزعة، مما أدى إلى انخفاض الطلب.ومن المتوقع أن يتسارع التحسن خلال 24 عامًا.وفي الوقت نفسه، من المتوقع أيضًا أن يستفيد تخزين الطاقة، باعتباره مرفقًا داعمًا مهمًا، من ذلك.

1. تحليل العرض والطلب لسلسلة الصناعة الكهروضوئية

1.1 يوجه الجانب السياسي بنشاط التطوير عالي الجودة لصناعة الطاقة الكهروضوئية

يستجيب الجانب السياسي بنشاط للانخفاض الدوري الناجم عن التوسع السريع في القدرة الإنتاجية الكهروضوئية.فمن ناحية، سيتم تشديد وتيرة الاكتتابات العامة وإعادة التمويل على مراحل للسيطرة على التوسع السريع في صناعة الطاقة الكهروضوئية.سيتم تقييد بعض اللاعبين والشركات الجديدة التي ليس لديها أموال كافية بشكل مباشر.تعد قدرة الشركة المكونة للدم أكثر أهمية.ومن المتوقع أن يزداد تركيز الصناعة وأن يتم تحسين المشهد التنافسي بشكل أكبر.من ناحية أخرى، ركزت ندوة مؤسسات التصنيع على التطوير عالي الجودة لصناعة الخلايا الكهروضوئية، وتوجيه ودعم الابتكار التكنولوجي للمؤسسات والتخطيط العقلاني لقدرة إنتاج الصناعة الكهروضوئية.

وبالإضافة إلى ذلك، تعتمد صناعة الطاقة الكهروضوئية في بلدي بشكل كبير على السوق العالمية.في السنوات الأخيرة، كان حجم الصادرات أكبر من حجم المكونات المثبتة محليا.ومع ذلك، تغيرت سياسة التعريفات الجمركية الأمريكية على المنتجات الكهروضوئية المستوردة بشكل متكرر، مثل تحقيقات مكافحة التحايل وتنفيذ UFLPA.وقد أرسل التوصل إلى توافق في الآراء بشأن التعاون الإنمائي إشارة إيجابية لصادرات بلدي من المنتجات الكهروضوئية.

1.2 العرض: قامت الشركة بخفض سرعة التوسع في إنتاجها ولديها أموال نقدية كافية.

تحد الشركة من سرعة توسعها وتعمل تدريجياً على تحسين هيكل جانب العرض الخاص بها.ووفقا لبيانات من أورينتال فورتشن، في الربعين الأول والثاني من عام 2023، بدأت 60 شركة في صناعة الطاقة الكهروضوئية إعادة التمويل بمتوسط ​​ربع سنوي يزيد عن 100 مليار يوان.ومن بينها، جمعت 45 شركة مدرجة 115.8 مليار يوان من خلال الإصدارات الإضافية، وأصدرت 11 شركة سندات قابلة للتحويل لجمع 53.1 مليار يوان.يوان، تم إدراج 3 أسهم جديدة وجمعت 4.659 مليار يوان؛وفقًا لبيانات شبكة بولاريس للطاقة الشمسية الكهروضوئية، في النصف الأول من عام 2023، سيصل حجم التوسع في إنتاج مادة السيليكون إلى 760 ألف طن، وسيصل حجم رقائق السيليكون إلى 442 جيجاوات، وسيصل حجم الخلايا والمكونات إلى 1100 جيجاوات.في النصف الأول من العام، كان التمويل والتوسع في إنتاج شركات الطاقة الكهروضوئية على قدم وساق.

ومع ذلك، نظرًا لعوامل مثل الفائض التدريجي في المعروض من مواد السيليكون، والضغط السريع للأرباح الزائدة لخلايا TOPCon، والتحول الهبوطي لمركز الربح للسلسلة الصناعية، وانخفاض نمو الطلب، والتشديد التدريجي للاكتتاب العام وإعادة التمويل، بدأ سوق رأس المال في التهدئة، وقد أظهرت صناعة الخلايا الكهروضوئية منذ الربع الثالث اتجاهًا واضحًا بشكل متزايد للتحسن في جانب العرض.على سبيل المثال، في الربع الثالث، كان تمويل الصناعة الكهروضوئية أقل من 50 مليار يوان؛اعتبارًا من الربع الثالث، وانطلاقًا من التقدم الفعلي لمشاريع التوسع المعلنة في الصناعة، فإن جميع الروابط في سلسلة الصناعة الكهروضوئية آخذة في الانخفاض منذ عام 2023. وكان تقدم بعض المشاريع التي تصل إلى الإنتاج أبطأ بكثير من المتوقع.ومن المتوقع أن تنخفض الرغبة العامة في الصناعة لتوسيع الإنتاج بشكل كبير في النصف الأول من عام 2024.

1.3 الطلب: زادت القدرة المركبة المحلية بشكل حاد في الربع الرابع، في حين انخفضت قيمة الصادرات وحجمها.

وفي الأرباع الثلاثة الأولى من عام 2023، زاد حجم عطاءات المكونات المحلية بشكل ملحوظ على أساس سنوي.وفقًا لبيانات Gaisi Consulting، بلغ حجم عطاءات الوحدات المحلية في الأرباع الثلاثة الأولى من عام 2023 295.85 جيجاوات، بزيادة سنوية قدرها 90٪؛بلغ حجم العطاءات الفائزة بالوحدة 463.50 جيجاوات، بزيادة سنوية قدرها 219.3%، منها حجم العطاءات للوحدات المحلية في سبتمبر كان 56.2 جيجاوات، بزيادة شهرية بنسبة 50.7%، وكان حجم العطاءات للوحدات النمطية الفائزة 39.1 غيغاواط، بانخفاض قدره 35.8% على أساس شهري.

من المتوقع أن ينخفض ​​الطلب على المكونات في الربع الرابع، حيث تمثل مشتريات المكونات N أكثر من النصف.وفقًا لبيانات SMM، أظهرت معايرة الوحدة من النوع N نموًا هائلاً من سبتمبر إلى أكتوبر 2023، مع تجاوز مقياس المعايرة 20 جيجاوات.من بينها، بلغت حصة مشتريات الوحدة في أكتوبر 22.91 جيجاوات، وكانت نسبة مشتريات الوحدة من النوع N 53%.نظرًا لميزة الريادة التي تتمتع بها تقنية TOPCon، فقد استحوذت على أكثر من 70% من الحصة المطلقة في العطاءات والمشتريات المركزية لبعض المؤسسات المركزية والمملوكة للدولة، مما يشير إلى أن اتجاه البطاريات من النوع N تحل محل البطاريات P- البطاريات من النوع تتشكل تدريجياً.ومع استمرار انخفاض الأسعار في سلسلة الصناعة، من المتوقع أن يكون الطلب على الوحدات أقل من المتوقع في الربع الرابع، مع كون هضم المخزون هو الأولوية الأولى، لكن الوحدات من النوع N ستظل تمثل نسبة عالية.

ومن المتوقع أن تحافظ القدرة المركبة المركزية الجديدة على النمو في الربع الرابع.وفي الفترة من يناير/كانون الثاني إلى أكتوبر/تشرين الأول 2023، بلغت القدرة الكهروضوئية المثبتة حديثا في بلدي 142.6 جيجاوات، أي بزيادة سنوية قدرها 145%.ومن بينها، بلغت القدرة المركبة حديثًا في أكتوبر 13.6 جيجاوات، بزيادة سنوية قدرها 142%، وانخفاض شهري بنسبة 14%.وقد يكون سبب الانخفاض هو تأثير الأعياد.ومن منظور هيكل القدرة المركبة، تجاوزت القدرة المركبة الموزعة 50% في عام 2023، وزادت القدرة المركبة المركزية بسرعة على أساس سنوي.ومن بينها، بلغت القدرة المركبة الموزعة في الربع الثالث 26.2 جيجاوات، وهو ما يمثل 51.8%، وبلغت القدرة المركبة المركزية 24.3 جيجاوات، وهو ما يمثل 48.2%.ومع استمرار انخفاض الأسعار في مختلف الروابط في السلسلة الصناعية مؤخرًا، فمن المتوقع أن تحافظ القدرة المركبة المركزية على النمو في الفترة من نوفمبر إلى ديسمبر.

انخفضت صادرات المنتجات الكهروضوئية من حيث القيمة والحجم في أكتوبر.وفي الفترة من يناير إلى أكتوبر 2023، بلغت قيمة الصادرات التراكمية لبلادي من المنتجات الكهروضوئية (قضبان السيليكون، ورقائق السيليكون، والخلايا، والوحدات النمطية) 43.766 مليار دولار أمريكي، بانخفاض قدره 2.6% على أساس سنوي.ومن بينها، بلغ إجمالي قيمة الصادرات في أكتوبر 3.094 مليار دولار أمريكي، بانخفاض 24.7٪ على أساس سنوي.وبلغ الانخفاض على أساس شهري 19.2%، وهو الأدنى في شهر واحد خلال العامين الماضيين.وكان السبب الرئيسي هو أن القاعدة المرتفعة في العام الماضي أدت إلى زيادة ضغط التخلص من المخزون في بعض المناطق.

وفقًا لبيانات InfoLink، بلغ حجم الصادرات التراكمية للوحدات في بلدي في الفترة من يناير إلى أكتوبر 2023 174.1 جيجاوات، بزيادة سنوية قدرها 30.6%.من بينها، بلغ حجم صادرات الوحدات في أكتوبر 16.5 جيجاوات، بزيادة سنوية قدرها 39.8٪، وانخفاض على أساس شهري بنسبة 16.7٪.وفي الشهرين الأخيرين من هذا العام، وبسبب العطلات الخارجية وضغط المخزون، من المتوقع أن ينخفض ​​حجم وحجم الصادرات.

قد تؤدي الكمية الكبيرة من البضائع التي يتم سحبها في النصف الأول من العام إلى انخفاض الطلب في السوق الأوروبية في الربع الرابع.ومن يناير/كانون الثاني إلى أكتوبر/تشرين الأول 2023، فإن الدول الخمس الأولى في حجم صادرات بلدي من المكونات هي هولندا، والبرازيل، وإسبانيا، والهند، والمملكة العربية السعودية.ومن بينها، زاد حجم صادرات دول مثل المملكة العربية السعودية وبلجيكا بشكل ملحوظ على أساس سنوي.يعد السوق الأوروبي حاليًا أحد أهم الدول لصادرات بلدي من المنتجات الكهروضوئية.وفي الفترة من يناير إلى أكتوبر، استوردت أوروبا ما مجموعه 91.6 جيجاوات من الوحدات الكهروضوئية، بزيادة سنوية قدرها 22.6٪.ومن بينها، صدرت الصين 6.2 جيجاوات من الوحدات الكهروضوئية الأوروبية في أكتوبر، بانخفاض قدره 10% على أساس سنوي.ويعود الانخفاض بنسبة 18% بشكل أساسي إلى تراكم المخزون الناجم عن الكميات الكبيرة من السلع في النصف الأول من العام الحالي.ومن المتوقع أن ينخفض ​​الطلب الإجمالي في أوروبا بشكل ملحوظ في الربع الرابع من موسم الركود التقليدي.

وفي عام 2023، من المتوقع أن يصل معدل نمو القدرة المركبة الجديدة في العالم والصين إلى مستوى مرتفع جديد، ومن المتوقع أن ينخفض ​​معدل النمو بشكل حاد خلال 24-25 عامًا.وفي الفترة من يناير إلى أكتوبر من هذا العام، وصلت القدرة الكهروضوئية المثبتة حديثًا في بلدي إلى 142.56 جيجاوات، أي بزيادة سنوية قدرها 144.78%.ومن بينها، بلغت القدرة الكهروضوئية المثبتة حديثًا في أكتوبر 13.62 جيجاوات، بزيادة سنوية قدرها 141.49٪.